Jak czytaÄ‡ sprawozdania finansowe.pdf

Jak czytaě

sprawozdania finansowe

Autor: John A. Tracy

TĀumaczenie: Tomasz Rzychoĺ

ISBN: 83-7361-637-3

TytuĀ oryginaĀ u: How to Read a Financial Report

Format: B5, stron: 216

Sprawozdania finansowe kryjĴ w sobie informacje o przedsiķbiorstwach; sĴ

ľwiadectwem ich historii, a takŃe peĀniĴ funkcje drogowskazw. Aby uzyskaě wartoľě

dodanĴ z rzķdw i kolumn liczb, potrzeba dobrego przewodnika, ktry pomoŃe

zinterpretowaě te zestawienia. Oto dlaczego tysiĴce profesjonalistw i amatorw

siķgnķĀo po tķ znakomitĴ ksiĴŃkķ, ktra pomogĀa im zrobiě dobry uŃytek z informacji

finansowych.

JeŃeli Twoja praca wymaga zrozumienia i umiejķtnoľci interpretowania sprawozdaĺ

finansowych, lecz nie moŃesz poľwiķciě wiele czasu na naukķ i nie chcesz ugrzķznĴě

w szczegĀach rachunkowoľci, siķgnij po tķ ksiĴŃkķ. PomoŃe Ci ona przebrnĴě przez

gĴszcz informacji finansowych i pojĴě, co tak naprawdķ kryjĴ w sobie liczby.

W krtkim czasie poznasz i zrozumiesz podstawowe zasady rachunkowoľci.

Krok po kroku nauczysz siķ korzystaě ze sprawozdaĺ finansowych.

W ksiĴŃce âJak czytaě sprawozdania finansoweÒ znajdziesz kompletny zestaw

atrakcyjnych pomocy wizualnych, ktre w sposb czytelny i przystķpny prezentujĴ

zĀoŃony system rachunkowoľci. Przekonasz siķ, Ńe trzy podstawowe elementy

sprawozdania finansowego Ð bilans, rachunek zyskw i strat oraz sprawozdanie

z przepĀyww ľrodkw pieniķŃnych Ð sĴ splecione sieciĴ powiĴzaĺ i tworzĴ spjnĴ

caĀoľě. Dowiesz siķ, jakie znaczenie ma to dla Ciebie i Twojej firmy.

O autorze:

John A. Tracy jest profesorem rachunkowoľci Uniwersytetu Kolorado w Boulder.

Spis treci

Wprowadzenie..........................................................................................................................................................5

Pocztek pracy ze sprawozdaniem z przepływów rodków pieninych..................................7

Wprowadzenie do bilansu i rachunku zysków i strat.......................................................................13

Zysk to nie wszystko............................................................................................................................................23

Przychody ze sprzeday i nalenoci krótkoterminowe...................................................................29

Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów oraz zapasy.......................................35

Zapasy i zobowizania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług..............................................41

Koszty biecej działalnoci i zobowizania krótkoterminowe

z tytułu dostaw i usług........................................................................................................................................45

Koszty biecej działalnoci i rozliczenia midzyokresowe czynne.........................................51

+rodki trwałe, amortyzacja i umorzenie...................................................................................................55

Rozliczenia midzyokresowe bierne, pozostałe koszty operacyjne

i koszty finansowe.................................................................................................................................................65

Wynik finansowy w ujciu ksigowym i podatkowym.....................................................................71

Zysk netto, zysk zatrzymany i zysk na 1 akcj (EPS).........................................................................77

Wynik ksigowy i kasowy.................................................................................................................................83

Przepływy rodków pieninych z działalnoci inwestycyjnej i finansowej.........................91

Zwikszenia i zmniejszenia pozycji bilansowych a przepływy pienine.............................95

Informacja dodatkowa w sprawozdaniach finansowych.............................................................105

Koszt wiarygodnoci — badanie sprawozda7 finansowych

przez biegłych rewidentów...........................................................................................................................113

Zasady rachunkowoci...................................................................................................................................127

Jak ustanawiane i zmieniane s reguły gry?.......................................................................................137

Metody wyceny zapasów...............................................................................................................................147

Amortyzacja..........................................................................................................................................................161

Wska<niki dla kredytodawców i inwestorów.....................................................................................169

Podstawy rachunkowoci zarzdczej......................................................................................................185

Inne spostrzeenia.............................................................................................................................................195

Skorowidz...............................................................................................................................................................207

4 Spis treci

Wprowadzenie

do bilansu i rachunku

zysków i strat

Kondycja finansowa i wynik finansowy

Zarzdzajcy, kredytodawcy i inwestorzy chc zna kondycj finansow przedsi-

biorstwa. Potrzebne jest im sprawozdanie podsumowujce stan aktywów i pasy-

wów, jak równie informacja o tym, ile faktycznie wart jest dla inwestora majtek

spółki — czy i o ile suma aktywów przewy sza sum zobowiza$. Adresaci sprawoz-

da$ finansowych chc zna zysk przedsibiorstwa. Potrzebuj sprawozdania po-

równujcego przychody ze sprzeda y z kosztami okresu sprawozdawczego, które

dostarcza informacji o zysku lub stracie. W rozdziale 1. wyja)niamy, e skrót spra-

wozdania z przepływów )rodków pieni nych, cho dobrze spełnia swoj rol, nie

dostarcza informacji ani o kondycji finansowej, ani o wyniku finansowym przed-

sibiorstwa.

Kondycja finansowa wynika z bilansu , a zysk jest przedstawiany w rachunku zy-

sków i strat . Czasami bilans okre)la si mianem „sprawozdania o kondycji finan-

sowej” lub „sprawozdania o pozycji finansowej”. Rachunek zysków i strat mo na

nazwa „rachunkiem wyników” lub „rachunkiem kosztów i przychodów”. Aby za-

chowa zgodno) z powszechnie przyjtym nazewnictwem, w dalszej cz)ci ksi ki

bdziemy u ywa okre)le$ bilans oraz rachunek zysków i strat.

Mówic o sprawozdaniach finansowych, z reguły mamy na my)li kompletny zestaw

zawierajcy bilans, rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z przepływów )rod-

ków pieni nych. Sprawozdania finansowe przedstawiane s czsto wraz z cz)ci

opisow i spisem tre)ci. Termin szerszy, „raport finansowy”, oznacza zwykle to wszyst-

ko wraz z dodatkowymi komentarzami i opraw graficzn sprawozda$ finansowych

oraz cz)ci opisowej.

Schemat B na stronie 15. przedstawia przykładowy bilans spółki, o której była mowa

w rozdziale 1. Schemat C na stronie 16. prezentuje rachunek zysków i strat firmy

„Ekspert” S.A. Pełne sprawozdanie z przepływów )rodków pieni nych za badany

rok jest omówione w rozdziałach 13. i 14.; skrót sprawozdania z rozdziału 1. nale y

zatem zmodyfikowa, ale o tym powiemy w dalszej cz)ci ksi ki.

Wzory dwóch podstawowych sprawozda$ finansowych, zaprezentowanych na sche-

matach B i C, s stosowane przez producentów, hurtowników i detalistów — firmy

wytwarzajce produkty lub handlujce nimi. Jednostki gospodarcze działajce

w bran ach rzdzcych si odmiennymi prawami, jak banki i zakłady ubezpiecze-

niowe, korzystaj z innych wzorów sprawozda$ finansowych, ale nimi nie bdziemy

si zajmowa.

Rachunek zysków i strat

Z reguły w pierwszej kolejno)ci pytamy, czy firma przynosi zysk, a je eli tak, to jaki.

Dlatego przybli ymy teraz rachunek zysków i strat, a nastpnie wrócimy raz jeszcze

do bilansu. Rachunek zysków i strat podsumowuje przychody i koszty poniesione

w okresie sprawozdawczym — jednego roku, jak na schemacie C. Wszystkie kwoty

podane w tym sprawozdaniu s warto)ciami skumulowanymi z całego badanego

okresu.

Pierwszy wiersz sprawozdania to nale no)ci lub wpływy za sprzedane produkty,

czyli przychody ze sprzeday . Ostatni, najni ej poło ony wiersz to zysk (strata) netto .

Zysk netto jest ostatecznym wynikiem finansowym po odliczeniu wszystkich kosz-

tów pomniejszajcych przychody. Zysk „Ekspert” S.A. za cały rok wyniósł 718 200 zł,

a przychody ze sprzeda y — 10 400 000; po pokryciu wszystkich kosztów i obci e$

w firmie pozostało tylko 6,9% warto)ci sprzedanej.

Rachunek zysków i strat jest skonstruowany tak, e, czytajc go od góry do dołu,

przechodzimy przez kolejne etapy kształtowania si wyniku finansowego — tak

jakby)my schodzili po schodach w dół. Ka dy kolejny krok to przej)cie do nastp-

nego segmentu, na którym odliczamy od wyniku poprzedniego segmentu pozycje

kosztowe. W pierwszym kroku odliczamy od przychodów ze sprzeda y koszty sprze-

danych produktów, towarów oraz materiałów i otrzymujemy wynik ze sprzeday

14 Wprowadzenie do bilansu i rachunku zysków i strat

Plik z chomika:

Inne pliki z tego folderu:

Inne foldery tego chomika: